당신이 실제로 하는 거래
정기예금은 정해진 기간 동안 정해진 금리를 주고, 그 대가로 돈에 대한 접근권을 가져갑니다. 상품의 전부가 이것입니다. 수시입출금 계좌보다 금리가 높은 이유는 정확히 은행이 그 돈이 나가지 않는다는 것을 알기 때문이며, 던져야 할 질문은 "금리를 얼마나 받을 수 있나"가 아니라 "그 금리를 받으려고 무엇을 내주는가"입니다.
이자 지급 주기가 답을 바꿉니다
이 계산기는 이자를 만기 시, 매월, 분기별, 매년 중에서 받을 수 있게 하며 이 선택은 겉치레가 아닙니다.
만기 시 받으면 이자가 예금에 남아 스스로 이자를 법니다. 복리로 굴러가는 선택지이고 최종 잔액이 가장 큽니다.
매월 받으면 이자가 소득으로 지급됩니다. 현금흐름은 생기지만 지급된 이자는 예금을 떠나 더는 벌지 않으므로 총수익이 낮아집니다. 짧은 기간에는 차이가 작고 금리와 기간이 길어질수록 커집니다.
무엇이 맞는지는 그 돈의 용도에 달려 있습니다. 이자로 생활하는 사람에게는 매월이 맞습니다. 3년 뒤 구매를 위해 모으는 사람에게는 만기가 맞고, 매월로 받는다면 필요하지도 않은 현금흐름과 수익을 조용히 맞바꾸는 셈입니다.
기간 고르기
대개 기간이 길수록 금리가 높지만 항상 그렇지는 않습니다. 시장이 금리 하락을 예상하면 단기가 장기보다 높을 수 있고, 이 역전은 무시할 이상 현상이 아니라 눈여겨볼 신호입니다.
더 쓸모 있는 질문은 그 돈이 언제 필요한가입니다. 정기예금을 중도 해지하는 것은 가능하지만 비쌉니다. 대부분의 기관이 사전 통지를 요구하고 이자를 깎는데, 그 폭이 벌어들인 것의 상당 부분을 지울 수 있습니다. 12개월 상품을 두 달째에 깨면 보통예금보다 못한 결과가 나오기도 합니다.
이 문제를 피하는 흔한 구조가 사다리입니다. 돈을 만기가 서로 다른 여러 예금으로 나누는 것이죠. 정기적으로 무언가 만기가 돌아오므로 아무것도 깨지 않고 자금에 접근할 수 있고, 잔액의 대부분은 더 긴 기간의 금리에 남아 있습니다.
표면 금리가 말해 주지 않는 것
광고된 금리와 실제로 손에 남는 것 사이에 두 가지가 놓여 있습니다.
세금. 이자는 대체로 발생한 해의 소득으로 과세되며 한계세율이 적용됩니다. 5% 예금의 세후 수익은 5%보다 상당히 낮고, 소득이 높을수록 격차가 벌어집니다. 다른 투자와 비교할 때는 세후 기준으로 하지 않으면 비교 자체가 무의미합니다.
물가. 정작 중요한 것은 실질 금리, 즉 명목 금리에서 물가상승률을 뺀 값입니다. 물가가 5% 오르는 동안 4% 예금은 잔액이 늘어나도 구매력을 잃습니다. 이것은 이례적인 상황이 아니라 흔한 상황입니다. 명목 숫자가 커지는 것과 형편이 나아지는 것은 같지 않습니다.
정기예금이 맞는 자리
한 가지 일을 잘합니다. 쓸 곳과 시점이 정해져 있고 원금을 잃으면 안 되는 돈을 담아 두는 일입니다. 2년 뒤 주택 계약금, 세금 납부액, 예정된 구매 같은 것들이죠. 대부분의 선진국에서는 정부 보장 한도까지 예금자가 보호되며, 시장보다 낮은 수익을 받아들이는 이유가 여기 있습니다.
반대로 장기 자산 증식에는 잘 맞지 않습니다. 세금과 물가가 겹치면 실질 수익이 0에 가까워지기 때문입니다. 이는 재무 조언이 아니라 일반 정보이며, 금리와 보장 한도, 과세 방식은 나라마다 다릅니다.